Comment le projet de réforme fiscale de Trump pourrait bouleverser votre planification retraite
Le projet de loi fiscale qualifié de "grand et beau" par le président Trump est désormais entre les mains du Sénat, mais son adoption définitive reste incertaine. Ce texte de plus de 1000 pages contient plusieurs dispositions susceptibles d'affecter significativement les retraités et ceux qui préparent leur retraite. Lisa Featherngill, directrice nationale de la planification patrimoniale chez Comerica Wealth Management, met en garde contre toute décision financière prématurée basée sur ce projet encore amendable.
"Nous sommes en mode attentiste", explique-t-elle dans le podcast Decoding Retirement. "Une leçon apprise avec l'expérience : ne jamais baser ses plans sur les versions préliminaires. Attendez plutôt le texte final issu du comité de conciliation."
Parmi les mesures phares, la proposition d'une déduction standard supplémentaire de 4000$ pour les contribuables de 65 ans et plus semble avoir de bonnes chances d'être adoptée. Applicable de 2025 à 2028, cette mesure bénéficierait à tous les seniors, qu'ils optent ou non pour le détail des déductions. Son montant diminuerait progressivement (4%) pour les revenus dépassant 75 000$ (célibataires) ou 150 000$ (couples).
Avec près de 58 millions d'Américains concernés, cette disposition à l'impact budgétaire limité (72 milliards sur 10 ans selon le Bipartisan Policy Center) jouit d'un large soutien. "Elle touche beaucoup de monde sans coûter trop cher. Je parie qu'elle sera conservée", analyse Featherngill.
Le projet prévoit également de reconduire le plafond de 10 000$ sur la déduction des impôts locaux (SALT), tout en introduisant un plafond relevé à 40 000$ à partir de 2025 pour certains contribuables. Ce seuil s'appliquerait aux revenus inférieurs à 500 000$, avec une réduction progressive au-delà. Un ajustement annuel de 1% est prévu jusqu'en 2033.
"C'est une légère amélioration pour les hauts revenus, notamment dans les États à fiscalité élevée comme la Californie", commente Featherngill, tout en soulignant le caractère encore limité de cette mesure et sa possible modification lors des négociations.
Autre avancée notable : la pérennisation du seuil d'exemption de l'impôt sur les successions, actuellement fixé à 15 millions de dollars à partir de 2026 avec indexation sur l'inflation. "Cette mesure ne semble pas controversée et a de bonnes chances d'être adoptée", estime l'experte.
Le texte impacte également les conversions vers les Roth IRA. Featherngill conseille de bien évaluer sa capacité à payer l'impôt immédiat et de comparer sa tranche d'imposition actuelle avec celle anticipée à la retraite. "Les nouvelles tranches d'imposition plus larges issues de la TCJA offrent une marge de manœuvre intéressante pour optimiser sa fiscalité", explique-t-elle.
Chaque mardi, l'expert en retraite Robert Powell décrypte ces enjeux dans le podcast Decoding Retirement, disponible sur toutes les plateformes.
