Bitcoin dans votre portefeuille : Quelle allocation optimale pour maximiser vos rendements ?
Jusqu'à cette année, la sagesse conventionnelle suggérait que Bitcoin (BTC 0,71%) ne devrait pas représenter plus de 1% de votre portefeuille. Peut-être jusqu'à 3% si vous êtes très agressif ou avez beaucoup de temps avant la retraite. Mais un conseiller financier de renom, Ric Edelman, recommande désormais d'augmenter cette allocation à au moins 10%, voire jusqu'à 40%. Edelman, membre du Temple de la renommée des conseillers financiers de Barron's, justifie cette approche par l'allongement de l'espérance de vie et les horizons d'investissement plus longs.
Le portefeuille traditionnel 60/40 (60% d'actions et 40% d'obligations) pourrait ne plus être adapté. Avec une espérance de vie pouvant atteindre 100 ans grâce aux avancées technologiques et médicales, les investisseurs ont besoin de rendements plus élevés. Bitcoin, avec ses performances exceptionnelles au cours de la dernière décennie, apparaît comme une solution potentielle.
Cependant, une allocation de 10% est-elle trop risquée ? BlackRock Inc. (BLK -0,05%), dans son rapport 'Sizing Bitcoin in Portfolios', souligne que l'allocation optimale se situe entre 1% et 2%. Au-delà de 4%, Bitcoin augmente considérablement le risque du portefeuille, représentant 14% du risque total malgré une allocation de seulement 4%.
Bitcoin est un actif volatil et risqué, mais son absence de corrélation avec les autres classes d'actifs en fait un diversificateur puissant. Pour la plupart des investisseurs, une allocation de 1% à 2% semble optimale. Les nouveaux ETF Bitcoin facilitent désormais cette inclusion. Avant d'augmenter cette allocation, il est crucial de comprendre son impact sur le risque et le rendement global de votre portefeuille.
